Multivaluta, fatto in modo onesto
Un portafoglio detenuto in più valute — Apple in USD, un ETF in EUR, una posizione immobiliare in GBP — riporta in modo onesto solo se la conversione nella tua valuta di riferimento usa il tasso FX storico di ogni transazione. Qualsiasi altro metodo riscrive silenziosamente la storia.
Evibe lo fa correttamente per impostazione predefinita. Ogni portafoglio ha la propria valuta di riferimento (USD, EUR, GBP, CHF, tutto ciò che copriamo). Per ogni transazione, il tasso FX di quel giorno viene fissato. Il costo d'acquisto nella tua valuta di riferimento è la somma di quei costi fissati. Le cifre di performance riflettono il reale percorso valutario della posizione, non una retro-proiezione al tasso di oggi.
Perché il «FX storico» è importante
Un esempio concreto: un investitore europeo compra 10 azioni Apple a 200 $ a gennaio 2019 (EUR/USD = 1,13). Le rivende cinque anni dopo, con AAPL a 250 $ ed EUR/USD = 1,08. Due modi di riportare il rendimento in EUR:
- Tasso di oggi retroattivo — costo = 2.000 $ / 1,08 = 1.852 €; valore = 2.500 $ / 1,08 = 2.315 €; rendimento = +25%.
- FX storico sul costo d'acquisto — costo = 2.000 $ / 1,13 = 1.770 €; valore = 2.500 $ / 1,08 = 2.315 €; rendimento = +30,8%.
Entrambi i calcoli pretendono di esprimere lo stesso rendimento in euro; solo il secondo è ciò che è davvero accaduto. La posizione ha generato +5,8 punti percentuali di rendimento aggiuntivo dal solo movimento del cambio. Il primo metodo lo assorbe silenziosamente nel «rendimento», poi perde traccia di da dove provenga.
Evibe riporta sempre il secondo numero, ed espone separatamente il contributo del FX al rendimento, così puoi vedere quanta parte della tua performance è venuta dal sottostante rispetto alla valuta.
Oltre 70 coppie di valute, in modo continuo
Il motore FX traccia ogni coppia maggiore e gran parte di quelle minori — EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, USD/CHF, EUR/GBP, AUD/USD, NZD/USD, USD/CAD, oltre alla lunga lista di coppie incrociate necessarie per una conversione accurata in un portafoglio reale.
Per ogni coppia vengono memorizzati i tassi storici giornalieri fino al 2000 (o alla fonte affidabile più antica per quella coppia), così anche le transazioni più vecchie ottengono la conversione corretta.
Valuta di riferimento per portafoglio
Ogni portafoglio porta la propria valuta di riferimento. Un setup comune: un portafoglio in EUR per il conto di brokeraggio europeo, uno in USD per quello statunitense, entrambi visibili nella stessa app, ciascuno che riporta onestamente nella propria ancora. La vista aggregata del patrimonio converte poi entrambi nella valuta di visualizzazione che scegli, anche qui con FX storico per il costo d'acquisto.
Cosa non è
Evibe non è una piattaforma di trading forex. Non offriamo strumenti di copertura FX né forward su valute. Il motore multivaluta esiste per riportare correttamente su un portafoglio globale, non per farti tradare valute.